Το Παλαίκαστρο είναι στην πραγματικότητα η ανατολικότερη πόλη της Κρήτης, που βρίσκεται περίπου 20 χλμ ανατολικά της Σητείας. Είναι το οικονομικό κέντρο μιας εύφορης μεγάλης περιοχής με πολλά αξιοθέατα ιστορικής, αρχαιολογικής και φυσιοκρατικής σημασίας. Έχει περίπου 1000 μόνιμους κατοίκους που ασχολούνται κυρίως με τον τουρισμό και την παραγωγή ελαιολάδου. Η μικρή πόλη δεν έχει ιδιαίτερη ομορφιά, αλλά η γύρω περιοχή έχει πολλά υπέροχα μέρη για εξερεύνηση.